اقتصاد۲۴- شیوا سپهری: ساخت یک پرتفوی متنوع یکی از مهمترین اصول سرمایهگذاری موفق است. یک پرتفوی متنوع ریسک را کاهش میدهد، بازدهی را بهینه میکند و شما را در برابر نوسانات بازار مقاومتر میسازد. یکی از روشهای موثر چیدن سبدی مبتنی بر ارزش بازار است. در این روش شما باید وزن سهام هر شرکت در سبد خود را با توجه به ارزش بازاری که آن شرکت دارد در مقایسه با سهمهای دیگر تعیین کنید. به عنوان نمونه اگر ۱۵ سهم با بیشترین ارزش بازار در پرتفوی خود داشته باشیم و ارزش بازار سهم اول نسبت به سهم دوم ۲۰ درصد بیشتر باشد، وزن سهم اول در سبد هم باید ۲۰ درصد بیشتر از وزن سهم دوم باشد. در این شرایط وزن هر سهم در سبد با توجه به نسبت ارزش خرید آن سهم به کل ارزش سبد تعیین خواهد شد. در نهایت ارزش بازار شرکت هم برابر تعداد کل سهام شرکت ضرب در قیمت آن سهم خواهد بود.
سبدهای هموزن را میتوان با روشهای مختلفی تشکیل داد تا عملکرد بهینهای در سرمایهگذاری داشته باشند. یکی از روشهای متداول، استفاده از بازتعریف دورهای وزن داراییها است. در این روش، هر دارایی در سبد بهطور مساوی وزندهی شده و در بازههای زمانی مشخص (مثلاً ماهانه یا فصلی) تنظیم مجدد میشود تا تعادل حفظ شود. این کار باعث میشود که داراییهایی که رشد بیشتری داشتهاند، تعدیل شوند و سرمایهگذاری در داراییهایی که کمتر رشد کردهاند، افزایش یابد. این رویکرد از مزایای متنوعسازی بهره میبرد و از تسلط بیشازحد یک دارایی خاص بر سبد جلوگیری میکند، در نتیجه ریسک غیرسیستماتیک کاهش مییابد.